Нефть впервые за 8 недель закрыла неделю АП, и другие важные события недели

НЕФТЬ
Потребители США бьют 10-летние рекорды уверенности - супер-оптимистичный сантимент поддержал весь рынок, сигналя сильную экономику в будущем. Нефти сия положительность досталась рикошетом. Тревожит, однако, что нефть не может вернуться над 50 — ни брент, ни круд.
Главные события недели:
1)  Саудиты теперь знают, когда конкуренты в США начнут наперебой закрывать колодцы. Под $50 за барель! Все нефтяные корпорации самого разного размера сокращают планы на расходы. Самый большой в секторе нефтяного сервиса, Техаский Schlumberger, сократит расходы на 25% и уволит умопомрачительное количество работников — 9000!

Читать дальше

Когда черный лебедь попадает в цунами, список жертв CHF будет обширным.

Блог им. EStrader

Я не валютчица и таковой никогда не буду. Причин много, одна из которых также влияет на решение никогда не торговать золото. Слишком политизированно, и в числе игроков — банки и страны. Тяжело анализировать! Кто угадывает направление, тем часто просто везет, хотя мы любим их записывать в гуры.  Любой трейдер знаком с термином "Crowded Trade" и, если есть деньги, то хэджируется или контролирует риск уменьшением позы. Другое дело, когда "Crowded Trade" породил чёрного лебедя и попал в цунами, что случилось на CHF эпической катастрофе.
Итак, "Crowded Trade" или когда с автобуса в одном направлении пассажиры свисают. По мотивам местных источников информации.
Жертв уже много. Вот неполный список.
1) Прям сразу накрылись многие валютные брокеры. Самого крупного в США спасают бэйл-аутом (FXCM - $300 Million Bailout). Интересно, когда скопытиться окончательно?  Сорри, здесь нет особого сочувчтвия валютчикам. Торговцы фьючами вас предупреждали — не садись на пенёк! Не слушали? Ну, теперь сами знаете. Клиенты HSBC в большинстве своем потеряли больше, чем депозитировали. Deutsche Bank глючил нещадно — сейчас мало информации.

Читать дальше

Черный лебедь + цунами = EURCHF = Крах Macro Hedge Funds

Блог им. EStrader
EURCHFДавайте посмотрим на первую крупную жертву швейцарской катастрофы. Everest Capital, хэдж фонд из Майами, специализируется на emerging markets.  До четверга прошлой недели управлял портфелем в 8 хэдж фондов и $3 миллиардами. Теперь управляет 7ю фондами и 2,2 миллиардами. Самый большой хэдж фонд компании  "Everest Capital's Global Fund", который на конец 2014 года имел $830 клиентских денег, играл «наверняка», инвестируя в граальный «вечный» трейд, что Шорт Swiss Frank против Евры.
Что трейд был незахэджирован, думаю, никому не надо объяснять. Ну и не объясняют! Спикер и Пиарский отдел Everest Capital отказывается комментировать, и управляющий фонда Marko Dimitrijevic на звонки не отвечает. Ему что, опять объяснять, что ХЭДЖ только в названии фондов. Что они играют незахэджированными. Что берут огромные плечи. Что не умеют рассчитывать риск. Что не понимают опасности "CrowdedTrade" и играют со стадным мышлением. Раз-два, все вместе в Шорт Франка, Лонг Сипа, Лонг нефти, ой теперь Шорт нефти…
Читать дальше

Мы все летальны, или как разориться - верняк, грааль.

All Other Things
Gold RushМы все летальны — одна из основных истин у брокеров в США. Звучит чуть иначе — все, все, абсолютно все трейдеры летальны (имеются ввиду счета, конечно) — это просто дело времени, когда счет прикажет долго жить.
Секрет индустрии в том, что инсайдеры согласны на 100%, когда говорят о себе. За исключением именных  — нуу, там Голдман, Меррил — ха!, Лиман — ох(, Моргнан-Стэйнли. Здесь просто придется жать дольше — декады, иногда столетия, то накроются даже такие.
Как разориться наверняка? Играть верняк на обогащение, что в переводе на английский — участвовать в "Crowded Trade." Это когда пэттерн виден всем, даже начинающим, и все идут, скажем, в Лонг золота лет этак 10 подряд, в Шорт золота, как было в последние 2 года, или в Шорт нефти, что легкие деньги с июля 2014 г.  Ну или Шорт Швейцарского Франка, о котором отдельно.
Золото 3 года назад нарвалось на смену поколения трейдеров, ну и на начало долгосрочного медвежьего тренда. Как раз на волне новичков, обученных, приученных, выдрессированных на Лонг и только Лонг. Старая гвардия, разбогатев, постарев, ушла на покой. Новая всупила в «Crowded Trade» в Лонг и только в Лонг. Последние пара лет на золоте очень быстро сменила и это новое поколение Лонгов.
В нашем ДДГ Пропе http://deltadiscoverygroup.com стартовал курс СМАРТ (кстати, еще не поздно подключиться, прошла только 1я неделя). Вопросы, которые встречаются часто, если тема касается фундамента или просто общего понимания рынка: " А мне это нужно?", «А сетапы будут?»...
Всегда хочется ответить: А разориться как хочешь? Быстро или медленно? Потому что с малым опытом, ты будешь применять верняк, грааль, что все видят и чему учат у гур. Ты попадешь в «Crowded Trade» и будешь первым в очереди на разорение.

Читать дальше

Нефть, ка-а-а-жется, пытается уцепиться за бид!

НЕФТЬ
Одной из новостей прошлой недели было резкое уменьшение спрэда между Брентом и Лайтом. Ну вот — спрэд, практически, приказал долго жить, и цены равные. СЛ также тестирует лои апреля 2009 года $44,20!
Два дня подряд есть признаки покупателей. Картинку смазывают довольное резвые шортокрылы. http://www.charthub.com/charts/2015/01/14/cl_mp
Давайте ещё раз. Арбитраж между Брентом и Лайтом трейдил на паритете первый раз с октября-месяца и коснулся $46 ненадолго! ВАУ! Трейдеры объясняют это тем, что кончаются места в хранилищах Брента  — в Техасе настолько худо, что рыскают по Оклахоме в поисках места. Это в то время как наземные хранилища Круда залиты всего на 1/3.
Паритет длился недолго, так как арбитражеры извне (импортёры) прискакали и убили редкую возможность заработать.
А теперь грааль, так как в тему. Как заработать на нефти.

Читать дальше

Нефтяной крах. У продавцов нефти открылось второе дыхание – 5% падение в понедельник тестирует лои марта 2009 г.

НЕФТЬ
Новые лои, что не видели с 2009 года: http://www.charthub.com/charts/2015/01/13/cl_mp
В начале года на нефти случилась “sellers fatique,” то есть продавцы выглядели утомленными и нуждающимися в передышке.  Прошло несколько дней, и нефть обнаружила, что “buyers on strike” – покупатели бастуют и покупать не решаются.
Голдман вышел с медвежим прогнозом, что ничего нового, но нефть всё равно нырнула вниз с убеждением. Брент закрылся на $47,43 – понедельник на 3м месте по мощности падения с 2011 г.
Мы видели 2 отсока дохлой кошки – на тесте 50% от хаев июля и потом сразу под $50. Мы знали, что идем на тест $40… Никто не мог предсказать скорость исполнения нашего предсказания.  Голдман, однако, теперь уверен, что Брент идет на $42 в течение ближайших 3х месяцев, что стало шоком для всех, кто помнит совсем недавно прогнозируемую Голдманом цену в $80!

Читать дальше

Нефть открыла год, потеряв $50, и другие важные события недели

НЕФТЬ
1) Нефтяные платформы продолжают сбавлять обороты и падают 4ю неделю подряд. На 2 января насчитали 1482 активных платформ. Количество платформ установило рекорд в октябре (1609), и 9 из последних 12 недель наблюдалось снижение.  С другой стороны, если учесть, что год назад их было 1378, то ясно, что даже на таком историческом падении (с июля-месяца 55% снижение цен нефть) у нас их на сотню больше, чем было всего год назад!
Быстрее всего закрывают буровые в западном Техасе, где добывают сланцы. Район до сих пор остается сланцевым рекордсменом по скорости развития. 
На втором месте по скорости закрытия буровых — Северная Дакота. Штат выпустил интересный прогноз вплоть до 2017 года — об этом отдельно.

Читать дальше

Mr. Hamm, нефтяной барон, выписал чек на $975 млн. -- жена опять отказалась

НЕФТЬ
Чек на миллиардик
Господин Хэмм решил раз и навсегда отвязаться от бывшей жены и заплатить ей сполна одним махом — ту сумму, что суд присудил. Жена продолжает настаивать, что заслужила больше, и послала (чек) назад. Видимо, хочет, как в Калифорнии — 50% от всего, что сейчас около 13 млрд.*0,5 = 6,5 миллиардов. Оклахома — не Калифорния, там таких законов нет.
 

Ждем $50 на нефти и жёсткий технический отскок, и другие важные события недели

НЕФТЬ
PA Frack1)  Мы ждем самых разных жертв нефтяного краха. На прошедшнй неделе пала первая жертва в сфере сжиженного газа (LNG):  Хьюстонская компания Excelerate Energy, основатель которой — оклахомский миллиардер George Kaiser, отложила план строить терминал в Техасе. Начало поставок в Китай было запланированно на 2018 год, но так как спотовые Азиатские LNG цены ополовинились, то стратегия теперь — ждать до 1 апреля 2015 г., чтоб решать дальнейшую судьбу проэкта. Международные инвесторы также придерживают инвестиции на остальные 13 LNG проэктов. Только два LNG проэкта привлекли достаточно средств на продолжение.
Почему это важная новость? Бизнес модель Excelerate Energy завязана на пре-доплату 85% покупателей на 25 лет вперед. Не предоплатили? = Не инвестируют. В текущей обстановке нефтяного краха цены из Катара и Австралии выгоднее, и Азия жмётся, а Европа не инвестирует.
Или цены на Газ должны отвязаться от нефти (давно пора, и США пытается идти к этой модели), или будем ждать, когда предложение на Газ найдет спрос на фоне краха нефти.

Читать дальше